Как инвестировать в сельское хозяйство России

Обновлено 28/10/2021

Инвестиции (англ. investments) – вложения финансовых и/или материально-технических средств в отрасли экономики, предприятия. Цель инвестора – получение доходов, цель инвестиционных заёмщиков – получение активов для приобретения оборотных средств, создания основных фондов, обеспечивающих прибыльную хозяйственную деятельность. В экономике инвестиции – неотъемлемая часть системы производства.

Сельское хозяйство входит в группу отраслей, которые обеспечивают национальную безопасность и национальные интересы страны, снижая зависимость от других государств. Активная инвестиционная деятельность, крупномасштабные инвестиции – главное условие развития российского сельхозпроизводства.

Факторы, снижающие инвестирование сельского хозяйства в России

Сельское хозяйство – отрасль долгосрочных инвестиций. Кризисные процессы в экономике, санкции, ответное эмбарго осложнили проблемы его инвестирования в России. Большинство сельхозпредприятий страны или производят минимальную прибыль, или убыточные (21%).

Убыточная деятельность сельскохозяйственных предприятий не гарантирует возврат выданных инвестиций. Такие результаты не становятся стимулом для предоставления новых вложений. Инвесторы вкладывают финансы в те области, где видят приемлемый уровень рентабельности. Предприятия сельского хозяйства становятся неперспективными для инвесторов из-за закредитованности, слабой залоговой базы, низких оборотных средств, низкой доходности.

Основные факторы, влияющие на спад инвестирования сельхозпроизводства:

• девальвация рубля и проблемы ликвидности в банковском секторе, снижая доходность производства, уменьшают собственный инвестиционный потенциал сельхозпредприятий;
• временной разрыв между образованием цен, реализацией продукции, получением выручки за товар приводит к потере прибыли и как следствие – к невозможности обеспечить оборотный капитал простым воспроизводством;
• генерирование просроченных платежей («токсичные» активы). Невозврат банковских кредитов сельхозпредприятиями вырос до 6% с 4,3%. К 2015 г. общий объём убытков составил 72 млрд. руб.;
• низкий рост производительности труда в с/х предприятиях (2,2% среднегодовой);
• ограниченность информации для потенциальных инвесторов об объектах инвестирования;
• отсутствие страховых механизмов в условиях высоких отраслевых инвестиционных и ценовых рисков;
• долгое ожидание прибыли, проблемы реализации продукции.

Препятствуют вложению средств в развитие сельхозпроизводства отсутствие долгосрочных стратегий инвестирования, высокие издержки инвестиций в связи с отсутствием инвестиционной инфраструктуры.

Направления и условия оптимизации инвестирования сельского хозяйства

Успешное ведение инвестиционного бизнеса в сельхозпроизводстве гарантирует подконтрольность государственным органам кредитно-финансовой политики.Для формирования инвестиционного климата, содействующего стимулированию финансовых вливаний в сельское хозяйство, требуются:

• формирование прогрессивного инвестиционного законодательства и благоприятного налогового режима для всех сельхозпредприятий;
• финансово-кредитная поддержка гибкости инвестиций в целях страховки неопределённости и рыночно-инвестиционных рисков, оперативного введения финансов в перспективные производства;
• защита инвестиционных средств от реквизиций (лат. requisitio — ‘требование’) государством.

Условия, обеспечивающие оптимизацию инвестирования аграрной промышленности:

• разработка инвестиционной политики как инструмента государственного управления инвестированием сельхозпроизводства для обеспечения его сбалансированного развития,
• создание территорий/кластеров с оптимальными для инвестиционного процесса в аграрном секторе условиями; offbank.ru
• дифференциация предприятий при выделении финансов для поддержки сельхозпроизводства. Инвестировать в первую очередь те сферы, которые обеспечивают рост инвестиционного спроса, повышают эффективность инвестиций;
• организация конкурсов проектов по инвестированию сельхозпроизводства и разработка региональных инвестиционных программ для обеспечения сельхозтоваропроизводителей заёмными средствами;
• расширение государственной базы регулировки процессов инвестирования сельхозпроизводства (мониторинг инвестиционной интенсивности, страхование рисков инвестирования, разработка маркетинговых инструментов и т.д.).

Активизация финансовых вливаний в сельхозпроизводство должна начинаться с отраслей, в которых продукция производится с ориентировкой на конечный потребительский спрос, и прежде всего с растениеводства – отрасли с минимальными сроками производства продукции.

Источники инвестирования сельского хозяйства

Инвестиционный процесс в сельхозпроизводстве – это движение комплекса объединённых финансовых потоков.

К основным источникам инвестирования относятся несколько видов.

1. Собственные свободные финансовые средства предприятий, которые формируются из прибыли и сумм отчислений на амортизацию.

Прибыль – основной собственный источник роста инвестиционного объёма. Выделяется для дополнительных финансовых вливаний в восстановление основных средств производства.

Отчисления из фонда амортизации покрывают простое воспроизводство трудовых средств. Величина отчислений определяется объёмом основных фондов и действующей политики амортизации.

Недостающие финансы привлекаются из бюджетных и внебюджетных фондов.

2. Из бюджета финансируются финансово выгодные направления хозрасчетных сельхозпредприятий (на безвозвратной и возвратной основе).

3. Внебюджетное финансирование:

• банковские кредиты. Долгосрочное кредитование ведётся через государственные банки, краткосрочное – через коммерческие;
• фонды инвестирования отраслевых ведомств/министерств;
• частные инвестиции, т. е. вклады населения. Привлекаются различными способами (продажей облигаций; учреждением фондов инвестирования на паях, вневедомственных фондов, инвестированием целевых программ; выпуском/продажей акций сельхозпредприятий под льготные условия получения продукции их держателями);
• лизинг для приобретения сельхозтехники, оборудования.

Основной инструмент управления инвестированием сельхозпроизводства – реализация государственных и ведомственных целевых программ.

Государственное регулирование финансовых поступлений в сельское хозяйство

Государственное управление инвестиционной деятельностью в сельхозпроизводстве состоит в формировании условий реализации/распределения/перераспределения инвестиционных потоков, направления их в наиболее эффективные объекты хозяйственной деятельности. Госпрограмма развития сельхозпроизводства на 2013-2020 гг. регламентирует увеличение объёмов его финансирования. Закон об обороте сельхозземель (ФЗ№101 от 13.07.2015) – стратегический документ. Сельхозугодья рассматриваются в нём как объект инвестирования, обеспечивающий генерирование финансовых активов. //www.offbank.ru/

Государственная инвестиционная политика предусматривает систему организационно-правовых мер и создание оптимального инвестиционного климата для привлечения к инвестированию сельхозпроизводства собственного, внутреннего и иностранного капитала.Основные меры мобилизации инвестиций в сельхозпроизводство, их стимулирования и поддержки:

• корректирование правовых норм. Нормативно-законодательная база в сфере инвестирования приводится в соответствие с регламентами международных стандартов;
• налоговые льготы;
• субсидирование доли банковской процентной ставки по инвестиционным кредитам;
• государственная поддержка лизинга как специализированного направления кредитования сельского хозяйства.

На 2016 г. запланированы меры поддержки инвестирования сельхозпроизводства:

господдержка в размере 237 млрд руб. Инвестиции направлены в крупные агрохолдинги, в те отрасли сельхозпроизводства, которые быстро отдают деньги – птицеводство, растениеводство;
субсидирование части процентной ставки по долгосрочным кредитам;
возмещение до 20% прямых затрат инвестора на возведение объектов овощеводства.

Зарубежные инвестиции в сельское хозяйство

В систему мер оптимизации и развития сельхозпроизводства входит привлечение иностранных вложений. Россия – привлекательное государство для зарубежных инвесторов. Они вкладывают деньги в сельское хозяйство, расширяют сферу сельхозпроизводства по всей территории страны.

В 2012 г. 3/4 акций компании «Русмолоко» (Пенза) выкупила компания «OlamInternational Ltd» из Сингапура.
Холдинг «Axzon» (Дания) держит свиноводческий комплекс в Краснодарском крае.Около 900 тыс. га земель в европейской части России возделывают агропромышленные компании из Швеции, Финляндии, Чехии.
В Приморье аграрии из Кореи и Японии вкладывают средства в выращивание сои и кукурузы (ежегодно до 125 т), 30 тыс. т фуражной пшеницы, 80 тыс. тонн риса.
Разрабатывается программа взаимодействия российских сельхозпредприятий и корейских инвесторов.
Вьетнамский концерн «TH True Milk» рассматривает возможности инвестирования в АПК РФ.
Совместно с Китаем создан инвестиционный фонд объёмом 2 млрд. долларов для реализации сельскохозяйственных проектов на Дальнем Востоке.

Иностранные инвестиции идут в те сферы сельхозпроизводства, где есть гарантии их высокоэффективного использования и максимальных доходов.www.offbank.ru

При полном объёме финансирования сельского хозяйства – а суммарные затраты на последствия санкций и эмбарго на 2015 г. составляют 2,4 трлн. руб. (данные эксперта Л. Кравченко) – отрасль сможет выйти на полное самообеспечение через 3-4 года.